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讲个好玩的。
最近看到好多日本网友吐槽 ——
日本房贷涨太猛了。
前段时间，日本央行时隔 17 年首次加息。所以商业银行们也开始陆陆续续涨房贷。
这个过程中，银行要给客户寄房贷信件。
我看到有个日本买房的华人网友，收到信件后说：
"房贷一下涨的太厉害了，小心脏有点受不了了。"
然后我定睛一看：
哈，原来是从 0.533% 涨到了 0.733%。
我看了几遍，好确认小数点没数错。
好家伙。这看了后，让我们中国网友心脏也受不了。 
没想到的是 ——
居然有日本网友不爽涨息，愤然要提前还贷。
"和银行对抗"
原来小数点往后的利率，也能产生这么大的愤怒，郁闷。图片
一
日本房贷利率也曾有过很巅峰时刻。
我翻了下日本央行官网的数据，1980 年 3 月，日本的黄金时代，当时的短期利率高达 9.25%。
此后就开始一路往下降，直到今天。
注：在日本买房，大多数人选浮动利率，一般和短期利率挂钩。
我看资料时，看到日本还出现过 0 利率房贷，但不知道是否为真。
有亲历过的朋友可以说说。
房贷利率只是一个表象。
所有利率中，最基础的是 10 年期国债收益率。
它能奠定很多理财、贷款的利率。
随着日本经济增速的下滑，日本的 10 年期国债收益率大体也是类似走势。
很多人说日本失去的 20 年、30 年 ——
体现在国债收益率，就是不断逼近 0，成为 0，最终低于 0。
最近一年多开始回暖，但终究没回归 1。
我做了一张图：日本 10 年期国债收益率，从 1990 年至今的走势。
红线是 2%，黄线是 0% 
注意 2% 这个关键线。
日本 10 年期国债在 1997 年首次跌破 2%，然后有一些反弹。
最终 2016 年 - 2020 年，又掉头跌破了 0%。
沦落成了负利率。
这两三年才开始有所抬升，商业银行们也开始加加息。
于是日本房奴们有点懵，吐槽压力太大图片
二
那。
我们这边的 10 年期国债收益率曲线，现在处于哪个阶段？
看下图，我画了一条红线是 2%。
目前已经跌破 2%，最新值是：
1.63% 
所以 ——
为啥我们央行震怒？
要不断出招，扼制债券疯牛？ 债券的价格与收益率是反比。 大家一股脑儿地去买债券，把它的价格炒高，对应的收益率会越来越弱。
这肯定不是官方希望看到的。
从官方的角度来看，债券一路疯涨，收益率一路跌跌跌…
有点儿，过份看空我们的经济潜力了。
还是更希望大家的钱多买点股票，不要扎堆在债券里了。
国债收益率是利率之母。
这么个降法，各种存款，理财产品，房贷的利率都得下行。
我前几天去银行办事，一个大姐问柜员，现在 1 年期存款多少利息。
柜员说，1.35%。
大姐继续问，"那 3 年期呢？"，"1.9%"。
大姐很无奈，说 "是不是很快就要零利率了？"
柜员说，"反正肯定还要降"。
图片图片图片
对一些固定收益的理财，比如：
长期存款，大额存单，高利率的储蓄险。
值得精细选选，早早下手。
我们 10 年期国债收益率刚跌破 2% 不久，日本在 2% 以下已经待了约三十年了。
如果参考日本 ——
现在的存单利率，储蓄险利率… 在未来看，都会是高息。
当然，希望不用参考日本。
如果在一波波经济刺激之后，我们能不断回暖。
那自然的，未来利率也会复苏。
我们运气不至于那么衰吧… 来源：越女事务所
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